Transaktionsberatung und M&A in Augsburg – Klarheit für Kauf, Verkauf und Bewertung

Im Rahmen der Transaktionsberatung bewerten wir Zielunternehmen, Geschäftsbereiche oder Beteiligungen unter Berücksichtigung der jeweiligen Deal-Struktur. Wir analysieren Businesspläne, Cashflows und zentrale Werttreiber und leiten daraus nachvollziehbare Wert- und Preisspannen ab. Unsere Bewertungsgutachten nach IDW S1 unterstützen Verhandlungen, Finanzierungen und Entscheidungen in Gesellschafter- und Aufsichtsgremien. Die Ergebnisse sind klar strukturiert und ermöglichen eine transparente Kommunikation gegenüber allen Beteiligten – von Geschäftsführung über Banken bis hin zu Investoren.

In der Financial Due Diligence prüfen wir die wirtschaftliche Situation des Zielunternehmens im Detail. Dazu analysieren wir Ertragslage, Cashflows, Vermögens- und Finanzstruktur sowie einmalige Effekte und notwendige Normalisierungen. Wir identifizieren Chancen und Risiken, die für Kaufpreis, Vertragsgestaltung und Strukturierung der Transaktion relevant sind. Die Ergebnisse bereiten wir so auf, dass Geschäftsführung und Investoren schnell tragfähige Entscheidungen treffen können – mit klaren Empfehlungen zu Deal-Struktur, Pricing und wesentlichen Verhandlungspunkten.

Unser M&A Service unterstützt Unternehmen in allen Phasen des M&A-Prozesses: von der Vorbereitung und Analyse über die Erstellung von Informations- und Entscheidungsunterlagen bis hin zur Begleitung in Verhandlungen. Je nach Bedarf agieren wir als analytischer Sparringspartner, als Finanzexperte oder als Projektsteuerer. Durch diese flexible Rolle stellen wir sicher, dass der Transaktionsprozess strukturiert, planbar und effizient verläuft. Risiken und kritische Punkte werden frühzeitig identifiziert, adressiert und transparent dokumentiert.

Nach einem Unternehmens- oder Anteilserwerb unterstützen wir bei der Kaufpreisallokation nach HGB oder IFRS. Wir identifizieren und bewerten immaterielle Vermögenswerte, legen wirtschaftlich sinnvolle Abschreibungsverläufe fest und dokumentieren sämtliche Annahmen prüfungssicher. Auf diese Weise werden Transaktionen transparent in der Bilanz und im Anhang abgebildet und können gegenüber Prüfern, Investoren und weiteren Stakeholdern nachvollziehbar erläutert werden. Das schafft Sicherheit für künftige Berichterstattung und Abschlussprüfungen.

Wir führen Werthaltigkeitstests für Goodwill, Beteiligungen und andere Vermögenswerte durch. Auf Basis von Planungsrechnungen, Szenarioanalysen und marktgerechten Renditeanforderungen prüfen wir, ob Wertminderungen erforderlich sind. Die zugrunde liegenden Bewertungsmodelle, Annahmen und Sensitivitäten dokumentieren wir so, dass sie sowohl in der Abschlussprüfung als auch in internen Gremien nachvollziehbar diskutiert werden können. Unternehmen erhalten dadurch eine fundierte Grundlage für bilanzielle Entscheidungen und langfristige Wertsteuerung.

Mit einer Fairness Opinion beurteilen wir die finanzielle Angemessenheit eines vereinbarten oder angebotenen Transaktionspreises. Wir analysieren verwendete Bewertungsmethoden, das Marktumfeld, relevante Vergleichstransaktionen und wesentliche Vertragsparameter. Auf dieser Basis geben wir eine unabhängige Einschätzung ab, ob der Preis aus finanzieller Sicht als fair einzustufen ist. Dies schafft zusätzliche Sicherheit für Gesellschafter, Beiräte und andere Entscheidungsträger – insbesondere in Situationen mit erhöhtem Entscheidungsdruck oder möglichen Interessenkonflikten.

1. Wie lange dauert eine Financial Due Diligence?
   Je nach Unternehmensgröße und Datenlage dauert eine Financial Due Diligence typischerweise 2–6 Wochen. Digitale Datenräume beschleunigen den Ablauf erheblich.
    
2. Was umfasst eine Transaktionsbewertung nach IDW S1?
   Sie umfasst Geschäftsmodellanalyse, Cashflow-Modellierung, Kapitalisierungszinssatz, Szenarien und eine nachvollziehbare Herleitung der Preis- und Wertspanne.
    
3. Wann benötige ich eine Fairness Opinion?
   Vor allem bei Gesellschaftertransaktionen, Interessenkonflikten oder besonderen Entscheidungsrisiken verbessert eine Fairness Opinion die Governance.